IT-индустрия: время перемен

Мировой рынок полупроводников в нынешнем году переживает, пожалуй, самые серьезные перемены за все время своего существования. По данным исследователей из Dealogic, с начала года суммарная стоимость объявленных сделок слияния в отрасли составила $100,6 млрд, тогда как за весь 2014 год она не превысила $37,7 млрд.

Количество сделок в этом году относительно невелико – 276 по сравнению с 369 за прошлый год, однако их масштабы заметно выросли – достаточно вспомнить анонсированную компанией Avago Technologies в мае покупку компании Broadcom за $37 млрд. Около недели назад стало известно, что четыре поставщика чипов – Analog Devices, Maxim Integrated Products, SanDisk и Fairchild Semiconductor International – ведут переговоры о возможных схемах слияния.

Производители чипов традиционно прибегают к поглощениям компаний с целью получить доступ к новым технологиям. Но происходящее сейчас в отрасли больше напоминает традиционную консолидацию с целью сократить расходы на разработку, производство, продажи и т. п. К примеру, Avago планирует после поглощения Broadcom добиться к 2017 году экономии $750 млн в год.

По мнению экспертов, уменьшение количества поставщиков может ослабить ценовую конкуренцию, а компаниям, оставшимся на плаву, будет легче объединить взаимно дополняющие продуктовые линейки. В результате затраты, связанные с продажей, снизятся, а компании смогут продавать больше чипов, оптимизированных для совместной работы. В частности, Intel, планирующая купить за $16,7 млрд компанию Altera, заявляет, что сделка очень поможет в разработке новых продуктов для более производительной работы серверных систем.

«Клиентам хочется иметь дело с меньшим числом поставщиков и получать большую добавочную стоимость и совместимость различных компонентов», – говорит Джалал Багерли, гендиректор британской компании Dialog Semiconductor, которая в сентябре анонсировала покупку Atmel за $4,6 млрд.

В соответствии с законом Мура плотность размещения компонентов микросхем продолжает расти, и это приводит к росту затрат и времени на разработку новых чипов. Гиганты вроде Intel могут компенсировать эти затраты за счет массовости продаж отдельных продуктов, но во многих случаях выручка не покрывает расходов на разработку специализированных чипов. При этом китайские и тайваньские производители постоянно обостряют ценовую конкуренцию.

Компании

Поисковая система Bing, запущенная в 2009 году, впервые за всю историю своей работы принесла компании Microsoft прибыль благодаря быстрому росту числа устройств, работающих под управлением Windows 10.

За июль-сентябрь 2015-го Windows 10 была установлена на 110 млн настольных компьютеров, ноутбуков и других устройств. То есть темпы роста числа пользователей новой ОС втрое превысили скорость распространения Windows 7. А интеграция в Windows 10 «голосовой помощницы» Cortana резко увеличило количество запросов к Bing: ведь для поиска необходимой пользователю информации Cortana пользуется именно этим поисковиком.

В отчете Microsoft за квартал, закончившийся 30 сентября 2015 года, отмечается, что благодаря увеличению доли Bing на рынке США выручка компании от связанной с поисковыми запросами рекламы выросла на 29%, составив более $1 млрд. «Мы ожидаем, что результаты Bing продолжат расти, и система останется прибыльной на всем протяжении оставшейся части года», – заявила финансовый директор Microsoft Эми Худ.

В целом же, как следует из пресс-релиза Microsoft, чистая прибыль корпорации в I финансовом квартале выросла на 1,8% – до $4,62 млрд, или $0,57 в расчете на акцию. Выручка корпорации при этом сократилась на 12% – до $20,38 млрд. Выручка в сфере «облачных» сервисов выросла на 7,6% – до $5,89 млрд, подразделение пакета приложений Office сократило выручку на 2,8% – до $6,31 млрд, выручка в сегменте персональных устройств сократилась на 17%, до $9,38 млрд.

Голландская Philips также отчиталась о результатах III квартала, которые превзошли ожидания аналитиков. Компания сообщила о квартальной прибыли €324 млн, тогда как в III квартале 2014 года был зафиксирован убыток €103 млн. Выросла и общая выручка – на 2%, до €5,8 млрд. Генеральный директор Philips Франс ван Хутен заявил: «Продажи заметно выросли, особенно в Северной Америке. Несмотря на трудности, связанные с последствиями событий в Китае и колебаниями валютных курсов, увеличились и операционные результаты в целом». Компания отметила, что 30% ее выручки поступает с развивающихся рынков, поэтому она вынуждена хеджировать риски, связанные с колебаниями валютных курсов в этих странах.

После оглашения квартального отчета Google, побившего прогнозы аналитиков, и неожиданно объявленной программы по выкупу собственных акций, цена акций Alphabet, холдинга Google, выросла в ходе торгов на 9% до $741. При такой цене акций капитализация компании приближается к $500 млрд, что выводит ее на второе после Apple место в рейтинге S&P 500. Удорожание акций также происходит на фоне создания новой, более прозрачной корпоративной структуры, в рамках которой Google становится частью холдинга Alphabet. Следующий квартал станет первым отчетным периодом, который Google полностью отработает в новом корпоративном формате.

Согласно финансовому отчету, в III квартале доход Google вырос на 13% и составил $18,68 млрд, превысив прошлогодние показатели на 21%. Прибыльность компании составила $7,35 на акцию. Операционная прибыль компании составила $4,7 млрд (по GAAP). Затраты компании выросли на 9,1% до $13,97 млрд, что составляет 74,7% от выручки. Основной доход порядка 16,78 млрд был получен Google от рекламного веб-трафика, при этом суммарное количество кликов по рекламе выросло на 23% (на сайтах Google до 35%) при одновременном снижении средней цены рекламного объявления на 11% (на сайтах Google до 16%), главным образом, за счет снижения расценок на мобильную рекламу. По словам Сундара Пичаи, нынешнего CEO Google, основной прирост рекламного трафика пришелся на поиск с мобильных телефонов, который в мировом масштабе уже превысил поисковый трафик с настольных ПК.

Напомню, что после недавней реорганизации компания Google стала одним из подразделений интернет-холдинга Alphabet. В ведении Google по-прежнему остаются поиск, реклама, карты, YouTube и Android. Бизнесу Alphabet отошли структуры производителя домашних подключенных устройств Nest, венчурная компания Google Ventures, секретный исследовательский центр Google X, а также инвестиционное подразделение Google Capital.

Российская интернет-компания Mail.Ru Group раскрыла предварительные данные по сегментной выручке за III квартал 2015 год. Как сообщает CNews, в отчетном квартале совокупная сегментная выручка Mail.Ru Group выросла на 13,1% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года и составила 9.507 млн рублей. Совокупная сегментная выручка за 9 месяцев 2015-го выросла на 8,9% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. Все финансовые показатели представлены с учетом полной консолидации соцсети «ВКонтакте», уточнил Дмитрий Гришин, председатель совета директоров и гендиректор Mail.Ru Group.

«Сложная экономическая и геополитическая ситуация оказали негативное влияние на конъюнктуру рынка в III квартале 2015 года. Однако, как мы отмечали по итогам первого полугодия, во время II квартала 2015 года мы наблюдали стабилизацию рекламного рынка. Эта ситуация сохраняется и в III квартале, в котором наша рекламная выручка выросла на 26,7% по сравнению с III кварталом прошлого года», – рассказал Гришин. В целом выручка Mail.Ru от онлайн-рекламы в отчетном квартале составила 3.667 млн рублей. Таргетированная реклама, особенно мобильная реклама и реклама в соцсети «ВКонтакте», по его словам, показывали устойчивый рост, в том числе за счет увеличения количества рекламодателей и пользователей.

«Мобильное направление по-прежнему остается для нас ключевым приоритетом. По итогам первого полугодия 2015 года мы отметили, что во II квартале мобильная дневная аудитория социальных сетей "ВКонтакте" и "Одноклассники" впервые превысила десктопную. Тренд сохранился и в III квартале – мобильная аудитория показала уверенный рост», – рассказал журналистам гендиректор Mail.Ru Group. В третьем квартале выручка компании от MMO выросла на 15,3% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. «Как мы и планировали, в III квартале состоялся запуск Skyforge за рубежом, а Armored Warfare стартовал в России, Европе и Северной Америке. Мы довольны откликами на Armored Warfare», – отметил Гришин. По его словам, колебания курсов валют влияют на способность компании увеличивать монетизацию социальных сервисов (Community IVAS). Как результат, выручка от Community IVAS снизилась на 0,6%.

Консолидированная выручка конкурента Mail.Ru Group – «Яндекса» – за III квартал 2015 года выросла на 18% до 15,4 млрд рублей ($233,1 млн). Операционная прибыль составила 3,2 млрд рублей ($48,1 млн) и уменьшилась на 29% по сравнению с аналогичным показателем за III квартал прошлого года. Рентабельность по операционной прибыли составила 20,6%. Чистая прибыль за отчетный период составила 4,3 млрд рублей ($64,6 млн) и уменьшилась на 2% по сравнению с аналогичным показателем за III квартал 2014-го.

«В III квартале у нас превосходные результаты по всем направлениям, – говорит Аркадий Волож, руководитель группы компаний «Яндекс». – Наша поисковая доля в России стабилизировалась. «Яндекс» стал поиском по умолчанию в ОС Windows 10 в России, Турции и ряде других стран». «Консолидированная выручка «Яндекса» в III квартале выросла на 18%, – говорит Александр Шульгин, гендиректор компании «Яндекс». – Мы безболезненно перевели рекламодателей на новую модель аукциона, VCG, что снизило для них цену за клик, повысило качество трафика, а также кликабельность объявлений в «Яндекс.Директе».

IT-финансы

Американский банк JPMorgan Chase объявил о запуске цифрового бумажника Chase Pay, который призван составить конкуренцию мобильной платежной системе корпорации Apple. Для этого банк объединился с несколькими крупными ретейлерами, годовая выручка которых составляет примерно $1 трлн.

К июлю 2016 года 94 млн держателей карт, выпущенных JPMorgan, смогут расплачиваться с помощью мобильного телефона в более чем 100 тыс. торговых точек сетевых ретейлеров Walmart, 7-Eleven, Kmart и Best Buy на территории США. Для этого им придется вводить код на своем смартфоне, который будет сканироваться на кассе.

Система Chase Pay будет использовать относительно дешевые сканеры, которые уже сейчас применяются в торговых сетях для обработки подарочных карт. По словам руководителя карточного подразделения банка Chase Card Services Эйлин Серра, покупатели смогут установить Chase Pay на телефоны, работающими под iOS и Android. Она отметила, что цифровой бумажник JPMorgan будет совместим с приложением CurrentC, которое учитывает скидки, полученные по программам лояльности.

Платежная система Apple Pay была запущена год назад. По оценке аналитической фирмы Phoenix Marketing International, на конец сентября на эту платежную систему были подписаны 14% американских домохозяйств, хотя частота ее использования, возможно, остается невелика. В сентябре прошлого года JPMorgan Chase объявил о партнерстве с Apple, а в этом году оценил количество пользователей Apple Pay, проводящих операции через его счета, в 1 млн человек, которые в целом моложе и богаче типичного владельца банковской карты.

26 октября о намерении выйти на рынок мобильных платежей объявила также компания MasterCard. По словам ее представителей, она объединится с банками и дизайнерами, чтобы разработать линию аксессуаров, включая брелоки и браслеты, через которые можно будет проводить бесконтактные платежи. В сентябре на американский рынок также вышли мобильные платежные системы Android Pay от Google и Samsung Pay – конкуренция на этом рынке растет.

Мобильное

По оценкам исследовательской компании Canalys, Huawei стал крупнейшим поставщиков смартфонов в III квартале в Китае. Компания Huawei на этом поприще сменила Xiaomi. «Восхождение Huawei на первое место – это подвиг, особенно в контексте все более беспощадного и растущего китайского рынка смартфонов», – считает аналитик Canalys Джесси Дин. Компания Huawei впервые заняла первую позицию в Китае, за год количество поставок увеличилось на 81%, в то время как поставки Xiaomi сократились.

Ранее сообщалось, что мировые продажи смартфонов Huawei возросли на 39% за первую половину 2015 года. Компания сообщает о поставках 48,2 млн устройств, что дало ей рост доходов от продажи смартфонов на 87%. Вместе с тем за первое полугодие 2015 года Huawei увеличила доходы на 30%, до $28 млрд. Чистая прибыль увеличилась на 18%.

А финская Nokia хочет заняться производством носимой электроники. Об этом свидетельствуют поправки, внесенные в устав компании. Nokia планирует производить фитнес-браслеты, умные часы и прочие устройства, связанные с интернетом вещей. Есть также открытая вакансия, из которой следует, что носимая электроника Nokia будет собирать некоторые данные.

Напомню, что ранее Nokia планировала выпустить часы Moonraker с шестью мини-экранами, но этому проекту помещала сделка с Microsoft. Компания отменила устройство из-за браслета Band, первая версия которого поступила в продажу в 2014 году. В IV квартале 2016 года в продажу поступят новые смартфоны Nokia на платформе Android. Тогда же компания может выйти и на рынок носимой электроники.

Контрольный пакет производителя смартфонов с двумя экранами YotaPhone приобрел китайский холдинг REX Global Entertainment Holdings Limited, рассказал РБК генеральный директор Yota Devices Владислав Мартынов. REX Global подписал соглашение о выкупе доли в 64,9% у компании Telconet, сумма сделки составила $100 млн. Таким образом, всю компанию-производителя Yota Devices инвесторы оценили примерно в $154 млн.

В официальном заявлении REX Global подтверждает факт сделки и ее сумму. Другие доли компании остаются у прежних владельцев – госкорпорации Ростех (25,1%) и менеджмента компании (10%), среди которых – сам Мартынов. По словам Мартынова, Yota Devices искала инвестора в течение полутора лет. По условиям подписанного соглашения, на первом этапе REX Global вложит в российского производителя смартфонов Yota Devices $50 млн, эти средства пойдут на выпуск линейки продуктов и YotaPhone 3.